國(guó)際能源署預(yù)計(jì)到2030年全球電池需求將增長(zhǎng)到3500GWh以上；麥肯錫預(yù)計(jì)到2030年全球汽車(chē)電池需求將達(dá)4500GWh；EVTank預(yù)測(cè)2030年全球鋰電池總體出貨量或?qū)⒔咏?TWh……從國(guó)內(nèi)外多家機(jī)構(gòu)的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)來(lái)看，對(duì)于電池未來(lái)市場(chǎng)增量空間，普遍持樂(lè)觀態(tài)度。與此同時(shí)，由于電池新能源賽道高度景氣，市場(chǎng)擴(kuò)容速度超預(yù)期，相關(guān)機(jī)構(gòu)不斷上調(diào)預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)。

市場(chǎng)預(yù)期向好，提振投資信心。

據(jù)電池網(wǎng)（微號(hào)：mybattery）不完全統(tǒng)計(jì)，2022年以來(lái)，僅在鋰電池生產(chǎn)制造領(lǐng)域，新公布的投資擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目就多達(dá)84個(gè)，其中有69個(gè)公布投資金額，總金額超8427億元，平均單個(gè)項(xiàng)目投資額超122億元；公布年產(chǎn)能的項(xiàng)目有68個(gè)，總產(chǎn)能約2038GWh。

在已公布投資額的69個(gè)項(xiàng)目中，投資額均超10億元。其中，百億級(jí)投資額項(xiàng)目多達(dá)38個(gè)，占比過(guò)半。

在已公布年產(chǎn)能68個(gè)項(xiàng)目中，62個(gè)項(xiàng)目產(chǎn)能超10GWh（含4個(gè)超百GWh級(jí)別項(xiàng)目），占比逾9成。

總體來(lái)看，1GWh鋰電池產(chǎn)能投資額基本在3-5億元之間，建設(shè)周期多數(shù)在0.5-1.5年之間，投資風(fēng)向如下：

因礦投資

國(guó)際能源署（IEA）在今年7月發(fā)布的全球電動(dòng)汽車(chē)電池供應(yīng)鏈報(bào)告中指出，在既定政策情景下，到2030年，全球至少需要52個(gè)年產(chǎn)能達(dá)35GWh的超級(jí)工廠才能滿足電動(dòng)汽車(chē)對(duì)動(dòng)力電池的需求。在電動(dòng)汽車(chē)快速發(fā)展的刺激下，動(dòng)力電池的需求日益激增，電池供應(yīng)鏈的所有環(huán)節(jié)都面臨考驗(yàn)。與此同時(shí)，各國(guó)也愈加重視構(gòu)建完整的電池供應(yīng)鏈以強(qiáng)化該領(lǐng)域的競(jìng)爭(zhēng)力。

中關(guān)村新型電池技術(shù)創(chuàng)新聯(lián)盟秘書(shū)長(zhǎng)、電池百人會(huì)理事長(zhǎng)于清教表示：“我之前跟一些電池新能源產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)溝通時(shí)發(fā)現(xiàn)，他們目前投資主要考慮當(dāng)?shù)亓畠r(jià)要素資源、礦產(chǎn)資源、綠電資源、就近配套、營(yíng)商環(huán)境等等因素?！?/p>

從上文的投資擴(kuò)產(chǎn)表格也可以看到，當(dāng)?shù)氐V產(chǎn)資源，正成為企業(yè)投資考量的重要因素。例如，寧德時(shí)代、蜂巢能源、億緯鋰能、欣旺達(dá)、中創(chuàng)新航在四川投資，寧德時(shí)代、比亞迪、贛鋒鋰業(yè)在江西投資，億緯鋰能、孚能科技在云南投資，投資目的地均是鋰礦資源較為豐富的地區(qū)。

今年以來(lái)，鋰精礦價(jià)格屢創(chuàng)新高，10月24日，澳大利亞鋰礦商皮爾巴拉發(fā)布公告稱，公司已完成新一批5000噸鋰精礦的出售，成交價(jià)為7255美元/噸。

據(jù)測(cè)算，用該批礦產(chǎn)出電池級(jí)碳酸鋰成本約為55.55萬(wàn)元/噸，而最新數(shù)據(jù)顯示，目前國(guó)產(chǎn)電池級(jí)碳酸鋰現(xiàn)貨報(bào)價(jià)已站上55萬(wàn)元/噸的高位。鋰精礦生產(chǎn)鋰鹽成本價(jià)已基本與國(guó)內(nèi)電池級(jí)碳酸鋰售價(jià)持平。

在鋰資源產(chǎn)能方面，江西贛鋒鋰電科技有限公司總裁戈志敏今年8月底在ABEC | 2022中國(guó)（廣東·東莞）電池新能源產(chǎn)業(yè)國(guó)際論壇上表示，到2025年，全球主要鋰礦山規(guī)劃產(chǎn)能合計(jì)120萬(wàn)噸（折碳酸鋰當(dāng)量），其中國(guó)內(nèi)30萬(wàn)噸，國(guó)外90萬(wàn)噸；全球的鋰礦資源仍以西澳為主，主要為西澳七大鋰礦山，國(guó)內(nèi)川西鋰輝石和宜春鋰云母正加快開(kāi)發(fā)。到2025年，全球主要鹵水資源規(guī)劃產(chǎn)能合計(jì)80萬(wàn)噸（折碳酸鋰當(dāng)量），其中國(guó)內(nèi)25萬(wàn)噸，國(guó)外55萬(wàn)噸；全球的鋰礦資源仍以四大鹽湖為主，主要分布在鋰三角，國(guó)內(nèi)青海和新疆的鹵水也快速開(kāi)發(fā)。

海外鋰礦拍賣(mài)價(jià)連創(chuàng)新高，再加上地緣政治、本土保護(hù)政策等影響，海外鋰資源爭(zhēng)奪日趨白熱化。

為降低對(duì)海外鋰資源的依賴，推動(dòng)原料供應(yīng)多元化，適度加快國(guó)內(nèi)鋰資源開(kāi)發(fā)進(jìn)度勢(shì)在必行，未來(lái)“因礦投資”趨勢(shì)將進(jìn)一步凸顯。

比亞迪股份有限公司董事長(zhǎng)兼總裁王傳福近期在公開(kāi)演講時(shí)表示，國(guó)內(nèi)最近發(fā)現(xiàn)了很多鋰礦，只是開(kāi)采沒(méi)那么快，但市場(chǎng)增長(zhǎng)很快，出現(xiàn)了供應(yīng)緊張。我國(guó)鋰資源總體是夠的，可以滿足全國(guó)3億多臺(tái)汽車(chē)全面電動(dòng)化需求。

車(chē)企強(qiáng)芯

據(jù)公安部統(tǒng)計(jì)，截至9月底，全國(guó)新能源汽車(chē)保有量達(dá)1149萬(wàn)輛，占汽車(chē)保有量的3.65%。其中，今年前三季度，全國(guó)新注冊(cè)登記新能源汽車(chē)371.3萬(wàn)輛，占汽車(chē)新注冊(cè)登記量的21.34%。另?yè)?jù)乘聯(lián)會(huì)發(fā)布的最新數(shù)據(jù)顯示，9月我國(guó)新能源乘用車(chē)零售市場(chǎng)滲透率已達(dá)31.8%。

新能源汽車(chē)市場(chǎng)滲透率正快速提升，但產(chǎn)銷(xiāo)量快速增長(zhǎng)之下，疊加疫情與原材料漲價(jià)等不確定因素，車(chē)企供應(yīng)鏈管理及成本等方面的壓力也隨之提升。

對(duì)此，車(chē)企開(kāi)始著力提升產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈韌性和安全水平，除了推動(dòng)供應(yīng)商加速擴(kuò)產(chǎn)之外，車(chē)企也紛紛與動(dòng)力電池企業(yè)合資建廠，甚至直接開(kāi)啟電池自產(chǎn)自研之路。

10月21日，蔚來(lái)電池科技（安徽）有限公司成立，注冊(cè)資本人民幣20億元，李斌任董事長(zhǎng)，由蔚來(lái)控股有限公司全資持股；10月10日，瑞浦賽克年產(chǎn)20GWh動(dòng)力電池項(xiàng)目于廣西柳州市柳東新區(qū)新能源產(chǎn)業(yè)園開(kāi)工建設(shè)。該項(xiàng)目是青山實(shí)業(yè)和上汽集團(tuán)聯(lián)合投資100億元打造的年產(chǎn)能20GWh動(dòng)力電池及系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)基地的重要組成部分；9月18日，東風(fēng)集團(tuán)與宜昌市政府、欣旺達(dá)電動(dòng)汽車(chē)電池、東風(fēng)鴻泰簽訂合作協(xié)議，將在宜昌市投資建設(shè)欣旺達(dá)東風(fēng)宜昌動(dòng)力電池生產(chǎn)基地項(xiàng)目，規(guī)劃投資120億元建設(shè)30GWh動(dòng)力電池生產(chǎn)基地；9月6日晚，安凱客車(chē)發(fā)布公告稱，擬與江淮汽車(chē)、弗迪電池、浙儲(chǔ)能源合資10億設(shè)動(dòng)力電池公司，項(xiàng)目生產(chǎn)規(guī)模為10GWh-20GWh，產(chǎn)品主要用于商用車(chē)等市場(chǎng)；8月25日晚，廣汽集團(tuán)公告，同意設(shè)立自主電池公司，開(kāi)展自主電池產(chǎn)業(yè)化建設(shè)，項(xiàng)目總投資109億元，由控股子公司廣汽埃安、全資子公司廣汽乘用車(chē)及廣汽商貿(mào)分別持股51%、40%、9%。另外，廣汽集團(tuán)還通過(guò)《關(guān)于巨灣技研建設(shè)電池生產(chǎn)基地的議案》，同意參股公司廣州巨灣技研有限公司建設(shè)電池生產(chǎn)基地項(xiàng)目，量產(chǎn)極速充電動(dòng)力電池的電芯、模組以及PACK系統(tǒng)，項(xiàng)目總投資36.9億元。

除此之外，吉利正在攜手與寧德時(shí)代/孚能科技/欣旺達(dá)等企業(yè)合資建設(shè)動(dòng)力電池產(chǎn)能基地，旗下耀寧科技也分別在江西鷹潭、江蘇鹽城落地百億級(jí)動(dòng)力電池項(xiàng)目；長(zhǎng)城汽車(chē)兄弟公司蜂巢能源第二家海外工廠落戶德國(guó)勃蘭登堡州，首個(gè)鋰電零碳產(chǎn)業(yè)園落地四川達(dá)州。

儲(chǔ)能風(fēng)起

研究機(jī)構(gòu)EVTank、伊維經(jīng)濟(jì)研究院聯(lián)合中國(guó)電池產(chǎn)業(yè)研究院共同發(fā)布的《中國(guó)儲(chǔ)能鋰離子電池行業(yè)發(fā)展白皮書(shū)（2022年）》顯示，2021年，全球儲(chǔ)能鋰離子電池總體出貨量為66.3GWh，同比增長(zhǎng)132.4%。其中，2021年中國(guó)企業(yè)儲(chǔ)能鋰離子電池出貨量為42.3GWh，占全球出貨量的63.8%。

白皮書(shū)指出，在碳達(dá)峰碳中和的大背景下，隨著儲(chǔ)能鋰離子電池成本的逐步下降，商業(yè)模式逐步清晰，包括電力系統(tǒng)儲(chǔ)能、基站儲(chǔ)能和家庭儲(chǔ)能等眾多應(yīng)用場(chǎng)景對(duì)儲(chǔ)能電池的需求將逐步增加，其預(yù)計(jì)2030年全球儲(chǔ)能領(lǐng)域?qū)︿囯x子電池的需求量將接近1TWh，整個(gè)儲(chǔ)能鋰離子電池在未來(lái)十年的復(fù)合增長(zhǎng)率將高于汽車(chē)動(dòng)力電池及小電池等領(lǐng)域。

乘聯(lián)會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)近日發(fā)文分析稱，隨著儲(chǔ)能等產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，尤其是俄烏危機(jī)帶來(lái)的世界能源危機(jī)，儲(chǔ)能等產(chǎn)業(yè)的電池需求增長(zhǎng)很快，導(dǎo)致裝車(chē)的電池占比下降較明顯。同時(shí)，由于儲(chǔ)能電池的需求大，價(jià)格利潤(rùn)好，儲(chǔ)能電池已經(jīng)達(dá)到總電池需求近50%。

9月21日，動(dòng)力電池頭部上市公司寧德時(shí)代宣布與美國(guó)儲(chǔ)能技術(shù)平臺(tái)和解決方案供應(yīng)商FlexGen達(dá)成合作協(xié)議，將在三年時(shí)間內(nèi)為后者供應(yīng)10GWh的先進(jìn)儲(chǔ)能產(chǎn)品。

10月20日，國(guó)軒高科也公告，旗下全資子公司合肥國(guó)軒收到中國(guó)電力發(fā)來(lái)的中標(biāo)通知書(shū)，合肥國(guó)軒成功中標(biāo)新源智儲(chǔ)2022年度儲(chǔ)能設(shè)備第二次框架招標(biāo)項(xiàng)目——儲(chǔ)能電池預(yù)制艙2，訂單規(guī)模為300MWh-600MWh。

儲(chǔ)能賽道站上風(fēng)口，企業(yè)投資動(dòng)作頻頻。

在今年，以寧德時(shí)代、中創(chuàng)新航、億緯鋰能、欣旺達(dá)、鵬輝能源等為代表的電池企業(yè)新增了多個(gè)動(dòng)力及儲(chǔ)能項(xiàng)目，派能科技、海辰儲(chǔ)能等儲(chǔ)能領(lǐng)域公司也在加快擴(kuò)產(chǎn)步伐。

其中，10月12日，派能科技10GWh鋰電池研發(fā)制造基地項(xiàng)目開(kāi)工儀式在安徽合肥舉行。該項(xiàng)目總投資50億元，達(dá)產(chǎn)后年產(chǎn)值可達(dá)100億，主要建設(shè)10GWh電芯和系統(tǒng)組裝生產(chǎn)線、電池制造和系統(tǒng)組裝廠房、研發(fā)中心及配套設(shè)施。

6月1日，海辰儲(chǔ)能在廈門(mén)海辰產(chǎn)業(yè)園舉辦主題“百G海辰 千億芯光”鋰電二期奠基儀式。5月18日，海辰儲(chǔ)能與重慶銅梁高新區(qū)就廈門(mén)海辰西南智能制造中心及研發(fā)中心項(xiàng)目簽署投資協(xié)議，項(xiàng)目計(jì)劃總投資130億元，擬用地面積1200畝，將建設(shè)50GWh新一代儲(chǔ)能鋰電池生產(chǎn)基地和研發(fā)中心等。目前，廈門(mén)鋰電項(xiàng)目一期年產(chǎn)15GWh的M1智慧工廠已全面投產(chǎn)，項(xiàng)目二期于今年6月如期啟動(dòng)，規(guī)劃年產(chǎn)能30GWh，于2023年全面建成。按照產(chǎn)能釋放規(guī)劃，海辰儲(chǔ)能將于2024年實(shí)現(xiàn)年產(chǎn)能突破100GWh，在2025年全面達(dá)成年產(chǎn)能135GWh目標(biāo)。

爭(zhēng)相出海

除了上文提到海外儲(chǔ)能訂單，寧德時(shí)代在今年還獲得了寧德時(shí)代與歐洲電動(dòng)客車(chē)企業(yè)Solaris、寶馬達(dá)成了新的合作；億緯鋰能也被選定為寶馬、博世供應(yīng)商；遠(yuǎn)景動(dòng)力將為奔馳EQ系列提供動(dòng)力電池……訂單驅(qū)動(dòng)下，電池企業(yè)海外建廠也較為積極：

10月20日，億緯鋰能官宣，公司全資孫公司億緯鋰能馬來(lái)西亞有限公司以自有及自籌資金投資圓柱鋰電池制造項(xiàng)目，投資金額不超過(guò)42,230萬(wàn)美元。今年3月，億緯鋰能宣布擬在匈牙利買(mǎi)地建動(dòng)力電池工廠。

10月19日，遠(yuǎn)景動(dòng)力宣布將在美國(guó)南卡羅萊納州新建一座零碳電池工廠為寶馬提供產(chǎn)品，規(guī)劃產(chǎn)能30GWh；據(jù)西班牙媒體6月初報(bào)道，遠(yuǎn)景動(dòng)力將在西班牙納瓦爾莫拉德拉馬塔地區(qū)建設(shè)一座超級(jí)工廠，規(guī)劃產(chǎn)能30GWh；為支持奔馳電動(dòng)化轉(zhuǎn)型，遠(yuǎn)景動(dòng)力還在4月13日宣布將在美國(guó)肯塔基州新建一座動(dòng)力電池超級(jí)工廠，規(guī)劃產(chǎn)能30GWh，并具備擴(kuò)容至40GWh的潛力。

9月23日，蔚藍(lán)鋰芯公告，擬在馬來(lái)西亞進(jìn)行鋰電池項(xiàng)目建設(shè)投資，項(xiàng)目擬總投資2.8億美元，新建10GWh圓柱鋰電池制造項(xiàng)目。

9月9日，蜂巢能源在德國(guó)勃蘭登堡州舉行新聞發(fā)布會(huì)，正式宣布將在該州的勞赫哈默地區(qū)建設(shè)面向歐洲市場(chǎng)的電芯工廠，這將是蜂巢能源在薩爾州霍伊斯韋勒建設(shè)pack工廠之后規(guī)劃建設(shè)的第二家海外工廠，也是第一家電芯工廠。

8月12日，寧德時(shí)代披露巨額出海投資計(jì)劃，擬在匈牙利德布勒森市投資建設(shè)匈牙利時(shí)代新能源電池產(chǎn)業(yè)基地項(xiàng)目，項(xiàng)目總投資不超過(guò)73.4億歐元，規(guī)劃建設(shè)100GWh動(dòng)力電池系統(tǒng)生產(chǎn)線；今年4月份，寧德時(shí)代還宣布擬在印尼合資不超過(guò)59.68億美元投建動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)鏈項(xiàng)目，其中擬與IBI投建電池制造項(xiàng)目，投資額16.38億美元。

6月27日，國(guó)軒高科在歐洲首個(gè)電池生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)基地德國(guó)哥廷根工廠揭牌，規(guī)劃產(chǎn)能20GWh，正式開(kāi)啟“歐洲造”步伐。

不過(guò)，有業(yè)內(nèi)人士對(duì)電池網(wǎng)表示，為就近配套國(guó)際客戶，提升海外影響力，電池企業(yè)海外建廠是大勢(shì)所趨，但也面臨諸多挑戰(zhàn)，例如歐洲部分地區(qū)電力成本和人工成本是國(guó)內(nèi)的四五倍，再加上環(huán)保政策與地緣政治的不確定性，投資需慎重。

結(jié)語(yǔ)：鋰電池TWh時(shí)代漸行漸近，頭部電池企業(yè)動(dòng)力及儲(chǔ)能單個(gè)新項(xiàng)目產(chǎn)能超30GWh、投資百億級(jí)別已成常態(tài)，上游原材料、正負(fù)極材料、電解液、隔膜、設(shè)備等產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)也緊跟電池企業(yè)步伐加速擴(kuò)產(chǎn)。政策與資本重點(diǎn)加持之下，資源、資金、技術(shù)、人才等都在向電池新能源領(lǐng)域匯聚，新一輪產(chǎn)業(yè)高成長(zhǎng)期及投資熱潮已至。