新能源汽車的補(bǔ)貼政策還未正式公布，鋰電池及原材料生產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)聞風(fēng)而動(dòng)，在產(chǎn)能早已過剩的情況下，開始了新一輪的產(chǎn)能擴(kuò)張。與此同時(shí)，有望在7月公布的新能源汽車補(bǔ)貼政策，或?qū)⑦M(jìn)一步加大鋰電池產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)能過剩。

根據(jù)高工鋰電產(chǎn)業(yè)研究所(GBII)的研究數(shù)據(jù)顯示，截至2012年年底，國內(nèi)產(chǎn)值排名前20名的動(dòng)力鋰電池企業(yè)產(chǎn)能利用率普遍不足25%，有的甚至低于10%。

預(yù)計(jì)到2015年動(dòng)力鋰電池產(chǎn)能將達(dá)到100億安時(shí)。照目前的發(fā)展速度，預(yù)計(jì)2015年國內(nèi)新能源汽車市場(chǎng)規(guī)模為15萬臺(tái)，按國產(chǎn)乘用純電動(dòng)汽車一般裝備電池容量6000～8000安時(shí)計(jì)算，產(chǎn)能利用率將低至12%以下。

而2012年企業(yè)宣布的鋰離子動(dòng)力電池項(xiàng)目擬投資金額為170億元，擬建產(chǎn)能58.9億安時(shí)。從2012年底至2013年6月，受補(bǔ)貼政策預(yù)期影響，鋰電池投資持續(xù)增溫。

“補(bǔ)貼政策將刺激中國鋰電池產(chǎn)業(yè)在失控的危險(xiǎn)中疾行?！币晃讳囯姵匦袠I(yè)的資深人士說。

行業(yè)的疾速擴(kuò)張

中國的動(dòng)力鋰電池行業(yè)伴隨著政府的補(bǔ)貼政策，從而開始走上一條疾速擴(kuò)張的道路。

2009年1月，財(cái)政部、科技部出臺(tái)《節(jié)能與新能源汽車示范推廣財(cái)政補(bǔ)助資金管理暫行辦法》，規(guī)定對(duì)純電動(dòng)車補(bǔ)貼高達(dá)6萬元每輛，混合動(dòng)力汽車最高補(bǔ)貼可達(dá)5萬元每輛。

2010年1月的一個(gè)公開論壇，時(shí)任工信部副部長苗圩為電動(dòng)汽車描繪了一個(gè)宏偉藍(lán)圖，到2015年全國產(chǎn)量達(dá)到50～100萬輛。

2010年5月，財(cái)政部等四部委下發(fā)《關(guān)于開展私人購買新能源汽車補(bǔ)貼試點(diǎn)的通知》，進(jìn)一步明確新能源汽車按3000元每千瓦時(shí)給予補(bǔ)助，實(shí)施時(shí)間為2010～2012年。同年，節(jié)能與新能源汽車示范推廣試點(diǎn)城市增至25個(gè)。

補(bǔ)貼政策激發(fā)了中國鋰電池產(chǎn)業(yè)的投資熱潮。

截至2013年第一季度，中國鋰電池行業(yè)規(guī)劃產(chǎn)能已經(jīng)接近60億安時(shí)，幾乎是未來5年預(yù)計(jì)市場(chǎng)需求的4～5倍。

潛在的產(chǎn)能過剩并沒有引起足夠重視，部分地方政府為了培育新的經(jīng)濟(jì)增長點(diǎn)，在中央補(bǔ)貼的基礎(chǔ)上還層層加碼。

深圳、杭州在國家補(bǔ)貼的基礎(chǔ)上，對(duì)購買純電動(dòng)汽車的用戶又增加了6萬元每輛的補(bǔ)貼。江西宜春則對(duì)鋰電企業(yè)所得稅進(jìn)行返還，貸款實(shí)行貼息。

截至2011年，僅鋰電池正極材料生產(chǎn)企業(yè)就達(dá)到了200余家，產(chǎn)能達(dá)到全球市場(chǎng)總銷量的50%。

鋰電池隔膜擴(kuò)張則更為嚴(yán)重，根據(jù)高工鋰電產(chǎn)業(yè)研究所(GBII)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2012年，我國國產(chǎn)隔膜市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到10.10億元。較2011年同期增長3.50億元，增幅高達(dá)53%，是國內(nèi)市場(chǎng)需求的3倍，預(yù)計(jì)2015年產(chǎn)能將會(huì)超過全球市場(chǎng)需求。

2 0 1 2 年7 月， 國務(wù)院發(fā)布《新材料產(chǎn)業(yè)“十二五”發(fā)展規(guī)劃》，到2015年，新能源汽車產(chǎn)銷量累計(jì)超過50萬輛。在此規(guī)劃下，鋰電池產(chǎn)業(yè)掀起了又一輪的投資高潮。

中國電池工業(yè)協(xié)會(huì)副理事長吳鋒介紹，2012年鋰電池產(chǎn)業(yè)，尤其是鋰電池電解液所需的六氟磷酸鋰材料產(chǎn)能增長迅速。2011年全球六氟磷酸鋰產(chǎn)量只有4000余噸，而2012年僅中國產(chǎn)能就躍升至6400噸。部分企業(yè)產(chǎn)能增長速度超過了60%。

此外，據(jù)據(jù)高工鋰電產(chǎn)業(yè)研究院(GBII)統(tǒng)計(jì)，截至2012年12月，在本已過剩的鋰電池隔膜領(lǐng)域，我國隔膜廠商投資額約38億元，其中包括生產(chǎn)設(shè)備投入、廠房建設(shè)和前期研發(fā)投入等。深圳星源、新鄉(xiāng)格瑞恩和大東南分別以5.2億元、4億元和3億元居前三名。

“中國鋰電池產(chǎn)業(yè)已經(jīng)形成了一場(chǎng)產(chǎn)能擴(kuò)張的競(jìng)賽?！币晃讳囯姵匦袠I(yè)的投資人士介紹，這幾年，包括民間資本在內(nèi)，投資在電池制造、電池材料產(chǎn)業(yè)的資金不下3000億元。

然而，電動(dòng)車的發(fā)展速度卻遠(yuǎn)低于政府規(guī)劃。

2012年末，首輪補(bǔ)貼三年期滿之時(shí)，中國汽車工業(yè)協(xié)會(huì)最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，純電動(dòng)汽車實(shí)際產(chǎn)銷量1.1萬余輛、插電式混合動(dòng)力汽車1311輛。這與2015年達(dá)到政府規(guī)劃的累計(jì)超過50萬輛相距甚遠(yuǎn)。

企業(yè)的囚徒困境

業(yè)內(nèi)人士公認(rèn)，鋰電池產(chǎn)能已經(jīng)明顯過剩。伯樂投資副總裁陳秋東表示，當(dāng)前已經(jīng)進(jìn)入動(dòng)力電池行業(yè)的企業(yè)，等于是被宣判了“無期徒刑”，企業(yè)看不到未來。

但另有一些投資者看來，只有繼續(xù)擴(kuò)大產(chǎn)能，攤薄成本，才能堅(jiān)持到市場(chǎng)爆發(fā)的時(shí)刻，不擴(kuò)張就要被別人擠垮。

2011年，中國最大的鋰電池材料生產(chǎn)企業(yè)杉杉股份，由于市場(chǎng)價(jià)格的突然變化，鋰電材料業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)凈利潤同比減少22%，隨后，杉杉股份展開了大規(guī)模的產(chǎn)能擴(kuò)張，到2012年逐漸攤低了成本，恢復(fù)了盈利增長。

但整個(gè)產(chǎn)業(yè)無序的擴(kuò)張將使整個(gè)產(chǎn)業(yè)面臨崩潰的危險(xiǎn)，河南環(huán)宇集團(tuán)董事長李中東此前表示，中國鋰電池企業(yè)正在面臨產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的囚徒困境。

目前，動(dòng)力鋰電池用隔膜的國際市場(chǎng)價(jià)格，已從2009年的20元左右每平方米下降到12元左右元每平方米，降幅達(dá)到40%；另一原材料六氟磷酸鋰的國際市場(chǎng)價(jià)格從每噸近100萬元每噸猛跌到2011年的40萬元每噸，2013年又跌到25萬元每噸，降幅超過70%。而占鋰電池正極制造成本80%的氧化鈷、碳酸鋰，由于80%以上依靠進(jìn)口，原料價(jià)格同期反而分別上漲了13%～20%。

“市場(chǎng)的迅速變化，已經(jīng)改變了最初投資時(shí)的盈利預(yù)期，原來的行業(yè)高回報(bào)率已經(jīng)不復(fù)存在，企業(yè)間已轉(zhuǎn)入產(chǎn)業(yè)規(guī)模和成本的比拼。在產(chǎn)能過剩和市場(chǎng)長遠(yuǎn)預(yù)期并存的情況下，企業(yè)必須在退出和擴(kuò)張之間抉擇。”一位中國大型鋰電池材料生產(chǎn)企業(yè)的負(fù)責(zé)人告訴《高工鋰電》記者。

“退出就意味著之前的投資被一筆勾銷，而增加產(chǎn)能將意味著降低成本，讓企業(yè)活下來。”該企業(yè)負(fù)責(zé)人表示，如果行業(yè)中一家企業(yè)擴(kuò)張產(chǎn)能，其他企業(yè)也必須跟著擴(kuò)張產(chǎn)能，否則就意味著丟掉原有的市場(chǎng)份額。他所在的企業(yè)由于產(chǎn)能有限、成本較高，2012年公司凈利潤同比下滑約38%。目前，企業(yè)正在進(jìn)行積極擴(kuò)產(chǎn)。

值得注意的是，一些新進(jìn)入動(dòng)力鋰電池行業(yè)的企業(yè)卻成了這場(chǎng)擴(kuò)張產(chǎn)能比拼的犧牲品。

6月18日，佛山照明(000541.SZ)同時(shí)發(fā)布兩個(gè)公告。一是清算注銷廣東佛照國軒動(dòng)力電池有限公司，二是擬轉(zhuǎn)讓青海佛照鋰電正極材料有限公司股權(quán)。這家主營業(yè)務(wù)為照明燈具的上市公司開始放棄動(dòng)力鋰電池市場(chǎng)的爭(zhēng)奪。

動(dòng)力鋰電池的投資額度一般都比較大，目標(biāo)定位比較高，規(guī)劃廠房占地大，但是，現(xiàn)在已經(jīng)建成的生產(chǎn)線比較少。在《高工鋰電》調(diào)研走訪中發(fā)現(xiàn)：很多企業(yè)的廠房建設(shè)慢，設(shè)備不多，運(yùn)轉(zhuǎn)的設(shè)備占比例更加少。根據(jù)高工鋰電池產(chǎn)業(yè)研究所(GBII)的調(diào)查統(tǒng)計(jì)，動(dòng)力鋰電池整體的產(chǎn)能利用率大約只有30%。

“越過剩越擴(kuò)張，中國鋰電池產(chǎn)業(yè)正在重走當(dāng)年光伏產(chǎn)業(yè)的老路?！币晃徊辉妇呙臉I(yè)內(nèi)投資人士悲觀預(yù)測(cè)，未來十年內(nèi)，目前近300家鋰電池及其相關(guān)企業(yè)，最多剩下20家，其中絕大部分將被淘汰。

政府的繼續(xù)亢奮

在動(dòng)力鋰電池行業(yè)的門口，門外的企業(yè)在搖擺觀望，門內(nèi)的企業(yè)卻在苦苦堅(jiān)持。

然而，中國鋰電池產(chǎn)業(yè)的亢奮現(xiàn)狀目前并無消退跡象，“政策刺激—產(chǎn)能擴(kuò)張—過剩虧損—政策再刺激—產(chǎn)能再擴(kuò)張”的發(fā)展模式依然在延續(xù)。

2013年年中，新能源汽車補(bǔ)貼政策延長的消息不脛而走。地方政府再次掀起了對(duì)鋰電池投資的新一輪政策刺激。

6月6日，山東省經(jīng)信委副主任楊少軍在全省加快節(jié)能與新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)場(chǎng)會(huì)上表示，到2015年，山東省新能源汽車銷售收入力爭(zhēng)達(dá)到1000億元，純電動(dòng)汽車和插電式混合動(dòng)力汽車生產(chǎn)規(guī)模力爭(zhēng)達(dá)到5萬輛，到2020年達(dá)到20萬輛。

至截稿前不久，浙江省已與大東南、萬向集團(tuán)等5家企業(yè)簽訂了《關(guān)于開展純電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新綜合試點(diǎn)責(zé)任書》，力爭(zhēng)到2015年形成純電動(dòng)汽車5萬輛、動(dòng)力電池10億安時(shí)的年產(chǎn)能。對(duì)符合條件的新能源汽車及管件零部件生產(chǎn)企業(yè)，優(yōu)先認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè)，按15%的稅率征收企業(yè)所得稅等。

配合地方政府的熱情，企業(yè)也聞風(fēng)而動(dòng)。據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，已有有數(shù)家企業(yè)共投資47.37億元計(jì)劃擴(kuò)大原有產(chǎn)能。

“光伏產(chǎn)業(yè)已成為前車之鑒，如果政府在提供政策支持和補(bǔ)貼的同時(shí)，不能很好的把控動(dòng)力鋰電池行業(yè)的速度和規(guī)模，這個(gè)產(chǎn)業(yè)就可能會(huì)成為下一個(gè)光伏。”對(duì)于鋰電池行業(yè)的一路狂奔之態(tài)，高工鋰電產(chǎn)業(yè)研究所(GBII)的分析師建議：政府的補(bǔ)貼和政策要有的放矢，有更具體、明確的針對(duì)性和后續(xù)驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)。