1. 碳酸鋰:電池級碳酸鋰小幅上漲。進入三季度,電池級碳酸鋰平均上漲 500元/噸,即1.27%。

2. 磁材:稀土價格觸底反彈。從歷史走勢看,當前稀土價格處于低谷,WTO敗訴終出倒逼政策整合加速,稀土價格有望繼續(xù)上漲。

3. 鋰電材料價格:價格下跌是趨勢。價格變動與各環(huán)節(jié)供需相符。鋰電材料價格下降是大趨勢;企業(yè)的盈利主要靠以量補價和成本下降。

4. 新能源汽車銷量激增拉動材料市場規(guī)模。1) 公交客車成新能源汽車重要組成部分。2)整車直接受益,動力電芯彈性大。

5. 全球新能源汽車銷量:歐美銷量持續(xù)領跑。1)美國聆風奪冠特斯拉慘敗。2)日本銷售旺季尚未出現(xiàn)。3)德國本土品牌更受歡迎。4)法國銷量穩(wěn)步上漲。5)英國6月銷量同比大增。6)挪威同比數(shù)據(jù)亮眼。7)加拿大Volts和Leaf居前。

6. 電機及電樁。充換電:充電價格優(yōu)惠,國網(wǎng)引入社會資本;新能源汽車電機:內(nèi)資企業(yè)為主,暫無龍頭。

7.國內(nèi)產(chǎn)量:前7月產(chǎn)量同比大增280%。2014年前7月國內(nèi)新能源汽車累計生產(chǎn)2.59萬輛,同比增長280%。

8. 不確定性分析。政策執(zhí)行力度及產(chǎn)學研進度。